外有特斯拉和蘋果，內(nèi)有騰訊與阿里巴巴，一眾新概念巨頭成為去年攪動中國多個產(chǎn)業(yè)的“鯰魚”。在其帶動下，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈公司股價爆棚，且多數(shù)公司業(yè)績出現(xiàn)較快增長。

整體來看，互聯(lián)網(wǎng)巨頭所攪熱的汽車智能化、零售O2O和互聯(lián)網(wǎng)金融經(jīng)過去年的火爆之后，今年仍呈加速火熱態(tài)勢，但三大產(chǎn)業(yè)的整合模式與盈利模式開始生變。在由特斯拉與蘋果帶動的汽車智能化方面，已經(jīng)有不少企業(yè)開始分得蛋糕，嘗到甜頭的中國上市公司在智能化層面的布局仍在提速；在由騰訊攪熱的零售 O2O方面，相關(guān)公司業(yè)績尚未釋放，新的盈利方式處于構(gòu)建之中；而在由阿里巴巴作俑的互聯(lián)網(wǎng)金融方面，由于競爭日趨激烈以及政策的干預(yù)，或?qū)⒉饺敫鼮槔硇缘陌l(fā)展軌道。

終極終端 汽車智能化提速

特斯拉對汽車產(chǎn)業(yè)鏈的影響并非只落腳于新能源動力。作為“既是汽車更是智能終端”的“富人玩具”，其對汽車產(chǎn)業(yè)智能化的帶動作用同樣明顯。尤其隨著蘋果Carplay和百度CarNet的相繼推出，作為移動互聯(lián)網(wǎng)的終極終端，汽車智能化大潮乘風(fēng)起舞。

值得指出的是，汽車智能化革命并非只是針對新能源汽車“增量”，傳統(tǒng)能源汽車的“存量”市場同樣龐大。放寬時間軸來看，汽車智能化的成長軌跡很可能是沿著“車載娛樂-汽車安全-輔助駕駛-人車交互-智能交通-車聯(lián)網(wǎng)-自動駕駛”的路徑發(fā)展。因此，汽車智能化之路，并非是整車企業(yè)和汽車零部件企業(yè)只身可以完成，還同時帶動電子和互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈的大發(fā)展。

Wind統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，A股智能汽車概念上市公司在2013年“全面”告捷，即便面臨經(jīng)濟增速下滑的不利環(huán)境，也沒有一家業(yè)績出現(xiàn)虧損。TCL集團(tuán)、均勝電子、亞太股份等5家公司2013年實現(xiàn)營收均超過10億元，凈利潤均在2億元以上；體量最小的天澤信息全年也實現(xiàn)營業(yè)收入1.6億元，實現(xiàn)凈利潤687萬元。

但是從凈利潤同比變動幅度來看，相關(guān)公司業(yè)績出現(xiàn)分化。TCL集團(tuán)由于獲政府補貼高達(dá)22億元，公司去年凈利潤同比增幅高達(dá)164%居首；啟明信息由于汽車電子毛利有所下降，同時在2013年研發(fā)投入加大，公司去年全年凈利潤僅為761萬元，同比大幅下滑了8成。

業(yè)內(nèi)人士對中國證券報記者分析說，互聯(lián)網(wǎng)和電子產(chǎn)業(yè)對汽車駕駛系統(tǒng)改造的意義，絲毫不亞于鋰電池組對汽車動力系統(tǒng)的革命。而且即便面臨新能源化，汽車在智能化方面也將與其形成兩條獨立主線，二者都是中國汽車產(chǎn)業(yè)升級的必經(jīng)之路。

由于繼續(xù)看好汽車智能化的發(fā)展前景，不少公司都在此方面加速布局。以均勝電子為例，2013年公司汽車電子產(chǎn)品銷售額超過70%，成為公司的核心產(chǎn)業(yè)。均勝電子在年報中透露，2014年力爭在人車交互（HMI）等細(xì)分領(lǐng)域做到技術(shù)和市場全球領(lǐng)先，同時積極拓展汽車行駛安全產(chǎn)品系，積極布局主動駕駛和智能汽車方向，成為推動駕駛行為變革的引領(lǐng)者。

啟明信息第二代車聯(lián)網(wǎng)D-Partner平臺能夠為汽車駕駛者提供多種車載增值服務(wù)。公司在年報中表示，2014年將以發(fā)展汽車電子軟件及電子研發(fā)業(yè)務(wù)為重點，不斷豐富車聯(lián)網(wǎng)D-Partner平臺功能。

此前在IT和互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域較少涉足的整車企業(yè)也踴躍“參戰(zhàn)”，以比亞迪為代表的具備新能源汽車完整產(chǎn)業(yè)鏈的公司開始覬覦汽車智能化蛋糕。公司在年報中表示，作為全球唯一一家橫跨汽車和IT兩大產(chǎn)業(yè)的集團(tuán)公司，比亞迪已經(jīng)為傳統(tǒng)汽車向智能平臺和車聯(lián)網(wǎng)的演進(jìn)方面做好了準(zhǔn)備。

隨著汽車智能化的深入和訂單釋放，今年1季度，一眾智能汽車上市公司繼續(xù)高歌，TCL集團(tuán)、均勝電子和亞太股份繼續(xù)位列前三，凈利潤分別為7億元、 7146萬元和3789萬元。而從一季度凈利潤增幅來看，盛路通信以376%拔得頭籌。公司日前宣布收購深圳市合正汽車電子有限公司，后者的CarPC、 DA智聯(lián)系統(tǒng)產(chǎn)品，有望使盛路通信汽車智能化業(yè)務(wù)板塊繼續(xù)增加。