與一位有競爭力光伏企業(yè)的老總聊天，談及當前企業(yè)毛利率不能達到與需求快速增長相適應的理想狀態(tài)，認為問題源于光伏產(chǎn)能嚴重過剩。這代表著業(yè)內不少人士的看法，不久前“365光伏電站投資及金融峰會”上甚至有產(chǎn)能過百GW之說，呼吁限制產(chǎn)能。對此，筆者有著完全不同的理解。關鍵的是，認識的偏差會否帶來決策的偏差才是值得重視的事情。

筆者以為，造成這種認識偏差的原因在于，把光伏產(chǎn)業(yè)整合遠未結束與光伏產(chǎn)能必然供大于求混為一談。

在完全市場化產(chǎn)業(yè)，產(chǎn)業(yè)整合期內一般表現(xiàn)為供大于求，由于市場作用是合理供求的唯一要素，產(chǎn)業(yè)整合與合理供求成為因果呈現(xiàn)正向同步關系。此時，有競爭力企業(yè)的毛利率主要受需求增長因素影響；在非完全市場化產(chǎn)業(yè)，由于市場和政策共同作用，產(chǎn)業(yè)整合與合理供求可以是相向同步而行，也可以是相向不同步而行，甚至可能是反向而行，即由于補貼政策力度加大，需求迅速增加，非市場因素的作用短期內遠遠大于市場因素，其結果一定是供求加速合理，產(chǎn)業(yè)整合速度延緩甚至停滯。此時，有競爭力企業(yè)的毛利率主要受產(chǎn)業(yè)整合因素影響。當前的中國光伏產(chǎn)業(yè)正處于這樣一個時期。

光伏屬非完全市場化產(chǎn)業(yè)，這決定了中國光伏上、中游產(chǎn)業(yè)難免出現(xiàn)一個經(jīng)濟學怪相：在當前，一邊有競爭力光伏企業(yè)滿負荷生產(chǎn)，一邊毛利率達不到應有水平；在未來數(shù)年，供求已經(jīng)合理，甚至出現(xiàn)結構性的供不應求，毛利率仍舊達不到應有水平。問題主要不是出在供求比例，而是出在中國光伏產(chǎn)業(yè)整合不力。具體分析如下：

其一，需求增加，供求加速合理和有競爭力企業(yè)市場占有率日益提高應當出現(xiàn)的結果分析。全球光伏組件供求變化情況是：2011年是70GW：27.5GW，2014年應是65GW：48GW，在短期內供給不會大幅增長，需求每年不會低于10%增長水平的前提下，到2015年即可能達到供大于求20%的合理區(qū)間；中國有競爭力光伏企業(yè)的市場占有率變化情況是：已經(jīng)從2011年時的40%，提高至2013年的50%，并且還在加速提高。按照這一發(fā)展軌跡，有競爭力光伏企業(yè)的毛利率理應快速增長。

其二，需求增加，產(chǎn)業(yè)整合進展不力必然出現(xiàn)的結果分析。舉例一家本該破產(chǎn)的、規(guī)模在百兆瓦以上的光伏中游企業(yè)變化情況：2011年底至2012年底，企業(yè)幾乎處于停產(chǎn)狀態(tài)；2013年部分恢復生產(chǎn)；2014年大部恢復生產(chǎn)。但這僅僅是在以覆蓋電費、員工工資為定價標準前提下進行的代加工經(jīng)濟行為，這種定價方式在中國光伏上、中游無競爭力企業(yè)中絕非個別現(xiàn)象。按照這一發(fā)展軌跡，有競爭力光伏企業(yè)的毛利率增長自然是緩慢的、不合理的。

顯然，把有競爭力光伏企業(yè)毛利率提高不力，歸結為前一種發(fā)展軌跡是解釋不通的。進而此時將決策的發(fā)力點確定為控制產(chǎn)能，則無疑是大錯特錯了。當前，提高有競爭力光伏企業(yè)毛利率的發(fā)力點在加大產(chǎn)業(yè)整合的力度。

2011年開始的全球光伏產(chǎn)業(yè)整合，在市場環(huán)境成熟的國家已經(jīng)基本完成，在我國遠未完成，不但停滯不前，甚至有所倒退，這嚴重影響著有競爭力企業(yè)和國家的競爭力。三年來，那些無競爭力光伏企業(yè)就像過了期的狗皮膏藥不但揮之不去，甚至伴隨14GW建設目標的提出又死灰復燃，在一些地方政府的幫助下生命力甚為頑強，難以清除。

清除這種現(xiàn)象不力，是因為市場之手失靈。加速清除這種現(xiàn)象，要么等待市場之手的自身恢復，要么借助非市場之手來修復市場之手。這個非市場之手就是：國家建立更加嚴格的市場準入標準，不給無競爭力企業(yè)任何競爭機會，把他們加速送進“火葬場”。在非完全市場化產(chǎn)業(yè)，這種做法是成立的，也是必須的。